海報新聞
海報新聞記者 周凌峰 報道
中證金融公布的數(shù)據(jù)顯示,截至本周五,全市場僅剩美凱龍還存在轉(zhuǎn)融券的情況。該股票轉(zhuǎn)融券余量為6.49萬股,余額為20.05萬元,全市場轉(zhuǎn)融券余額已接近清零狀態(tài),而在本周四,還有226只股票有轉(zhuǎn)融券余額。
今年7月10日,證監(jiān)會宣布暫停轉(zhuǎn)融券業(yè)務(wù),規(guī)定存量轉(zhuǎn)融券合約可以展期,但不得晚于9月30日了結(jié),并進一步上調(diào)融券交易保證金比例。證監(jiān)會稱,該調(diào)整對存量業(yè)務(wù)分別明確了依法展期和新老劃斷安排,這有助于防范業(yè)務(wù)風(fēng)險,維護市場穩(wěn)健有序運行。
Wind數(shù)據(jù)顯示,7月10日轉(zhuǎn)融券余額為300.07億元,到7月24日下降至208.03億元,減少92.04億元,降幅30.67%。本月初,全市場轉(zhuǎn)融券余量、轉(zhuǎn)融券余額已經(jīng)分別減少至2.23億股、25.18億元。至本周五,上述兩項數(shù)據(jù)已降至6.49萬股、20.05萬元。9月30日之后,完成清零,市場中將沒有轉(zhuǎn)融券余量和轉(zhuǎn)融券余額。
2021年9月10日,市場轉(zhuǎn)融券余額迎來峰值,當(dāng)時轉(zhuǎn)融券余額為1822.47億元,轉(zhuǎn)融券余量為88億股,超3200只股票存在轉(zhuǎn)融券。今年以來,轉(zhuǎn)融券余額從2023年末的1104.17億元降至9月27日的20.05萬元,降幅接近100%。
全市場轉(zhuǎn)融券快速逼近“0”的背后,離不開監(jiān)管層和政策的持續(xù)關(guān)注。
2023年8月以來,證監(jiān)會采取了一系列加強融券和轉(zhuǎn)融券業(yè)務(wù)監(jiān)管的舉措,包括限制戰(zhàn)略投資者配售股份出借,上調(diào)融券保證金比例,降低轉(zhuǎn)融券市場化約定申報證券劃轉(zhuǎn)效率,暫停新增轉(zhuǎn)融券規(guī)模等;同步要求證券公司加強對客戶交易行為的管理,持續(xù)加大對利用融券交易實施不當(dāng)套利等違法違規(guī)行為的監(jiān)管執(zhí)法力度。
從今年上半年的禁止限售股出借、降低轉(zhuǎn)融券效率、嚴(yán)禁融券變相T+0交易等一系列措施,轉(zhuǎn)融券規(guī)模得到了有效控制,對市場的影響也明顯減弱,這為暫停轉(zhuǎn)融券業(yè)務(wù)創(chuàng)造了條件。
年初至今轉(zhuǎn)融券期末余額變化曲線(來源:wind數(shù)據(jù))
再到今年7月10日公布的暫停轉(zhuǎn)融券業(yè)務(wù),轉(zhuǎn)融券的規(guī)模呈直線下降。Wind數(shù)據(jù)顯示,截至9月26日,A股市場融券余額為96.38億元,創(chuàng)逾4年半新低,融券余量為23.46億股。今年以來,A股市場融券余額從715.97億元下降至96.38億元,融券規(guī)模降幅超過86%。
證監(jiān)會表示,融資融券是資本市場重要的基礎(chǔ)性制度之一,對平抑非理性波動,促進多空平衡與價格發(fā)現(xiàn),吸引中長期資金入市具有積極作用。從國內(nèi)證券市場發(fā)展和集中監(jiān)管實際需要出發(fā),我國在2013年前后建立了轉(zhuǎn)融通制度,一方面為融資融券業(yè)務(wù)提供必要的資金和證券來源;另一方面也為監(jiān)管部門掌握業(yè)務(wù)開展情況,加強日常監(jiān)管,及時采取逆周期調(diào)節(jié)措施提供了手段。
截至9月26日,A股市場融券余額居前的股票分別為貴州茅臺、招商銀行、中國平安,融券余額分別為1.76億元、0.93億元、0.50億元,僅有1只股票融券余額超1億元。
責(zé)編:鄧玉莉
審核:魏鵬
責(zé)編:魏鵬